Notice to attend the AGM in Modus Therapeutics Holding AB (Publ)

The shareholders in Modus Therapeutics Holding AB (publ), reg. no. 556851-9523, are hereby given notice to attend the annual general meeting at 4:30 p.m. on Monday 18 June 2018 at Setterwalls Advokatbyrå’s offices at Sturegatan 10 in Stockholm, Sweden. Registration for the meeting commences at 4:15 p.m.

Notice

Shareholders who wish to attend the meeting must be entered in the company’s share register at the date of the meeting. Shareholders who wish to attend must also notify the company of their attendance and any assistant no later than Tuesday 12 June 2018. Notification can be made via letter to Setterwalls Advokatbyrå AB, Attn: Linnea Gävbo, P.O. Box 1050, SE-101 39 Stockholm, Sweden or by e-mail to linnea.gavbo@setterwalls.se. Notification shall include full name, personal identification number or corporate registration number, address and daytime telephone number and, where appropriate, information about representative, proxy and assistants. The number of assistants may not be more than two. In order to facilitate entry to the meeting, notification should, where appropriate, be accompanied by powers of attorney, registration certificates and other documents of authority.

A shareholder represented by proxy shall issue a power of attorney which shall be dated and signed by the shareholder. If issued by a legal entity the power of attorney shall be accompanied by registration certificate or, if not applicable, equivalent documents of authority. Power of attorney forms for those shareholders wishing to participate by proxy are available on the company’s website www.modustx.com. The original version of the power of attorney shall also be presented at the meeting.

Proposed agenda

  1. Opening of the meeting and election of chairman of the meeting;
  2. Preparation and approval of the voting register;
  3. Election of one or two persons who shall attest the minutes of the meeting;
  4. Approval of the agenda;
  5. Determination of whether the meeting has been duly convened;
  6. Presentation of the annual report and the auditor’s report as well as of the consolidated financial statements and the auditor’s report on the group;
  7. Resolution in respect of adoption of the profit and loss statement and the balance sheet as well as of the consolidated profit and loss statement and the consolidated balance sheet;
  8. Resolution in respect of allocation of the company’s result according to the adopted balance sheet;
  9. Resolution in respect of the members of the board of directors’ and the managing director’s discharge from liability;
  10. Determination of the fees payable to the members of the board of directors and the auditors;
  11. Determination of the number of members of the board of directors and any deputy members as well as of the number of auditors and any deputy auditors;
  12. Election of members of the board of directors and auditors;
  13. Resolution regarding changes to the articles of association;
  14. Resolution regarding authorisation for the board of directors to increase the share capital;
  15. Closing of the meeting.

Shareholders’ proposed resolutions

Shareholders have presented the following proposed resolutions in relation to items 10-12 in the proposed agenda.

The board of directors is proposed continue to consist of six (6) ordinary members and one (1) deputy member and all ordinary members as well as the deputy member as of today are proposed to be re-elected. It is proposed that board remuneration should be paid with SEK 200,000 to the chairman and with SEK 50,000 to Tomas Odergren.

It is proposed that a registered accounting firm is to be elected as auditor without deputy auditors and that Ernst & Young Aktiebolag is to be re-elected as auditor. Audit fees are proposed to be paid in accordance with approved invoices.

The board of directors’ proposed resolutions

The board of directors of the company has presented the following proposed resolutions in relation to items 8 and 13-14 in the proposed agenda.

Item 8. Allocation of the company’s result

The board of directors proposes that the company’s result shall be carried forward in new account and that no dividend shall be paid for the financial year 2017.

Item 13. Resolution regarding changes to the articles of association

The board of directors proposes changes to the wording in § 8 from “Shareholders wishing to participate in general meetings must be listed as shareholder in a printout or other presentation of the entire share register reflecting the circumstances five weekdays before the general meeting and notify the company no later than the date specified in the notice of the general meeting” to “Shareholders wishing to participate in general meetings must notify the company no later than the date specified in the notice of the general meeting”. The chairman of the board of directors, the managing director or a person appointed by the board of directors shall be authorised to make any minor adjustments required to register the resolution with the Swedish Companies Registration Office.

Item 14. Resolution regarding authorisation for the board of directors to increase the share capital

The board of directors proposes that the general meeting resolves on an authorisation for the board of directors to – during the period until the next annual general meeting and at one or more occasions – resolve upon issuance of new shares, warrants and/or convertible debentures. Payment may be made in cash, in kind, trough set-off of claims or otherwise be conditional. Deviation from the shareholders’ preferential rights shall be allowed in situations where a directed issue is deemed more appropriate for the company due to timing, commercial or similar reasons, and in order to enable acquisitions. The chairman of the board of directors, the managing director or a person appointed by the board of directors shall be authorised to make any minor adjustments required to register the resolution with the Swedish Companies Registration Office.

Number of shares and votes in the company

The total number of shares and votes in the company at the time of issuance of this notice is 14,210,635. The company does not hold any of its own shares.

Shareholders’ right to request information

Pursuant to Chapter 7 section 32 of the Swedish Companies Act (Sw. aktiebolagslagen (2005:551)) the board of directors and the managing director are under a duty to, if any shareholder so requests and the board of directors deems that it can be made without material damage to the company, provide information, regarding circumstances which may affect the assessment of a matter on the agenda or of the company’s economic situation. Such duty to provide information also comprises the company’s relation to the other group companies, the consolidated financial statements and such circumstances regarding subsidiaries which are set out in the foregoing sentence.

Documentation

The financial statements and the auditor’s report will be kept available at the company’s office not later than three weeks before the meeting. The documents will be sent free of charge to shareholders who so request and state their postal address. The documents will also be made available not later than the aforementioned date on the company’s website www.modustx.com. All the above mentioned documents will also be presented at the general meeting.

_____

Stockholm, May 2018

The board of directors

Power of attorney form AGM 2018 Modus TX

 

KALLELSE TILL ÅRSSTÄMMA I MODUS THERAPEUTICS HOLDING AB (PUBL)

Aktieägarna i Modus Therapeutics Holding AB (publ), org.nr 556851-9523, kallas härmed till årsstämma måndagen den 18 juni 2018 klockan 16:30 i Setterwalls Advokatbyrås lokaler på adress Sturegatan 10 i Stockholm. Inregistrering till stämman börjar klockan 16.15.

Anmälan

Aktieägare som önskar delta vid stämman ska vara införd i Bolagets aktiebok per dagen för stämman. Aktieägare som avser delta ska även anmäla sitt deltagande och eventuellt biträde senast tisdagen den 12 juni 2018. Anmälan sker antingen skriftligen till Setterwalls Advokatbyrå AB, Att: Linnea Gävbo, Box 1050, 101 39 Stockholm eller via e-post till linnea.gavbo@setterwalls.se. Vid anmälan ska uppges namn, person- eller organisationsnummer, adress, telefonnummer dagtid, samt i förekommande fall, uppgift om ställföreträde, ombud och biträden. Antalet biträden får högst vara två. För att underlätta inpasseringen vid stämman bör anmälan, i förekommande fall, åtföljas av fullmakter, registreringsbevis och andra behörighetshandlingar.

Aktieägare som företräds genom ombud ska utfärda skriftlig av aktieägaren undertecknad och daterad fullmakt för ombudet. Om fullmakten utfärdats av juridisk person ska kopia av registreringsbevis bifogas eller om sådan handling inte finns, motsvarande behörighetshandling. Fullmaktsformulär för aktieägare som önskar delta i stämman genom ombud finns på bolagets hemsida www.modustx.com. Fullmakten i original ska även uppvisas på stämman.

Förslag till dagordning

  1. Öppnande av stämman och val av ordförande vid stämman;
  2. Upprättande och godkännande av röstlängd;
  3. Val av en eller två justeringspersoner;
  4. Godkännande av dagordningen;
  5. Prövning av om bolagsstämman blivit behörigen sammankallad;
  6. Framläggande av årsredovisningen och revisionsberättelsen samt koncernredovisningen och koncernrevisionsberättelsen;
  7. Beslut om fastställande av resultaträkningen och balansräkningen samt koncernresultaträkningen och koncernbalansräkningen;
  8. Beslut om dispositioner beträffande bolagets resultat enligt den fastställda balansräkningen;
  9. Beslut om ansvarsfrihet åt styrelseledamöterna och verkställande direktören;
  10. Fastställande av arvoden åt styrelsen och revisor;
  11. Fastställande av antalet styrelseledamöter och styrelsesuppleanter samt antalet revisorer och revisorssuppleanter;
  12. Val av styrelseledamöter och revisorer;
  13. Beslut om ändring av bolagsordningen;
  14. Beslut om bemyndigande för styrelsen att öka aktiekapitalet;
  15. Avslutande av stämman.

Aktieägares förslag till beslut

Aktieägare har presenterat följande förslag till beslut avseende punkterna 10-12 i föreslagen dagordning.

Det föreslås att styrelsen fram till slutet av nästa årsstämma ska fortsätta att bestå av sex (6) ordinarie ledamöter med en (1) suppleant och samtliga nuvarande styrelseledamöter och suppleanten föreslås för omval. Det föreslås att arvoden till styrelsen ska utgå med 200 000 kronor till styrelsens ordförande samt 50 000 kronor till Tomas Odergren.

Det föreslås att ett registrerat revisionsbolag väljs till revisor utan revisorssuppleanter samt att Ernst & Young Aktiebolag omväljs till revisor. Det föreslås att arvode till bolagets revisor ska utgå enligt godkänd räkning.

Styrelsens förslag till beslut

Bolagets styrelse har presenterat följande förslag till beslut avseende punkterna 8 samt 13-14 i föreslagen dagordning.

Punkt 8. Disposition av bolagets resultat

Styrelsen föreslår att bolagets ansamlade resultat ska balanseras i ny räkning och att det inte sker någon utdelning för räkenskapsåret 2017.

Punkt 13. Beslut om ändring av bolagsordningen

Styrelsen föreslår en justering i lydelsen i § 8 från “Aktieägare som vill delta i förhandlingarna vid bolagsstämma ska dels vara upptagen som aktieägare i utskrift eller annan framställning av hela aktieboken avseende förhållandena fem vardagar före stämman, dels göra anmälan till bolaget senast den dag som anges i kallelsen till stämman” till “Aktieägare som vill delta i förhandlingarna vid bolagsstämma ska göra anmälan till bolaget senast den dag som anges i kallelsen till stämman”. Styrelsens ordförande, den verkställande direktören eller annan person utsedd av styrelsen bemyndigas att vidta de smärre justeringar av beslutet som kan visa sig erforderliga i samband med registrering hos Bolagsverket.

Punkt 14. Beslut om bemyndigande för styrelsen att öka aktiekapitalet

Styrelsen föreslår att bolagsstämman beslutar om ett bemyndigande för styrelsen att – för tiden intill slutet av nästa årsstämma samt vid ett eller flera tillfällen – fatta beslut om emission av nya aktier, teckningsoptioner och/eller konvertibler. Betalning ska kunna ske kontant eller genom apport, kvittning eller eljest med villkor. Avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt ska äga ske i situationer då en riktad emission anses mer lämpad för bolaget med hänsyn till tidpunkt, kommersiella eller dylika anledningar samt för att möjliggöra förvärv.  Styrelsens ordförande, den verkställande direktören eller annan person utsedd av styrelsen bemyndigas att vidta de smärre justeringar av beslutet som kan visa sig erforderliga i samband med registrering hos Bolagsverket.

Antal aktier och röster i bolaget

Vid tidpunkten för utfärdandet av denna kallelse finns totalt 14 210 635 utestående aktier och röster i bolaget. Bolaget innehar inga egna aktier.

Aktieägares rätt att begära upplysningar

Enligt 7 kap. 32 § aktiebolagslagen ska styrelsen och den verkställande direktören, om någon aktieägare begär det och styrelsen anser att det kan ske utan väsentlig skada för bolaget, vid stämman lämna upplysningar om förhållanden som kan inverka på bedömningen av ett ärende på dagordningen och förhållanden som kan inverka på bedömningen av bolagets ekonomiska situation. Upplysningsplikten omfattar även bolagets förhållande till annat koncernföretag, koncernredovisningen samt sådana förhållanden beträffande dotterföretag som avses i föregående mening.

Handlingar

Redovisningshandlingar, revisionsberättelse, fullständiga förslag och övriga handlingar att behandlas på stämman kommer att hållas tillgängliga på bolagets kontor senast tre veckor före stämman och tillsändes utan kostnad den aktieägare som begär det och uppger sin postadress. Handlingarna kommer senast från denna tidpunkt även att finnas tillgängliga på bolagets hemsida www.modustx.com. Samtliga ovanstående handlingar kommer även att framläggas på stämman.

_____

Stockholm, maj 2018

Styrelsen

Power of attorney form AGM 2018 Modus TX